财务管理学的一个题目,相关系数和风险的

1. 财务管理学的一个题目,相关系数和风险的

【参考答案】   
投资组合的风险一般用标准差表示，两种证券的投资组合的标准差公式是：   
投资组合的标准差＝   
 
股票A的比重A1=2000/5000=40%=0.4   
股票B的比重A2=3000/5000=30%=0.6   
股票A的标准差=0.25         股票B的标准差0.15   
投资组合的标准差＝ 
                           ="(0.4×0.2)2+(0.6×0.15)2+2×0.4×0.2×0.6×0.15×0.5"的平方根   
                           =14.73%   

2. 请问财务管理中的 β系数 与 相关系数的区别是什么？

财务管理中β系数是衡量单项资产的风险收市场组合风险的影响程度，而相关系数是资产组合中的资产风险的相关程度。
　　财务管理中的贝塔系数就是某项资产组合和市场组合的相关程度，对于市场组合这项资产组合来说，自己和自己的相关程度就是1。β系数是度量影响资产系统风险的指标。该指标衡量的是系统风险的大小。
　　相关系数表示的是两种证券报酬率增长率的变化的相关性，它的取值范围是在-1～1，当相关系数为1时，表示一种证券报酬率的增长总是与另一种证券报酬率的增长成比例。为-1时，表示一种证券报酬率的增长与另一种证券报酬率的减少成比例；相关系数为0时，表示缺乏相关性。相关系数的大小能够反映风险分散性的大小，相关系数越小则分散风险的效果越大。

3. 请问财务管理中的 β系数 与 相关系数的区别是什么？

1、表示内容不同
β系数表示的是单项资产的风险收市场组合风险的影响程度，
而相关系数表示的是资产组合中的资产风险的相关程度。
2、取值范围不同
β系数理论上没有限制，可正可负，但大多数股票的β系数介于0.5到1.5间 。
而相关系数的取值范围是在-1～1之间。

扩展资料：

β系数的用途有以下几个：
（1）计算资本成本，做出投资决策（只有回报率高于资本成本的项目才应投资）；
（2）计算资本成本，制定业绩考核及激励标准；
（3）计算资本成本，进行资产估值（Beta是现金流贴现模型的基础）；
（4）确定单个资产或组合的系统风险，用于资产组合的投资管理，特别是股指期货或其他金融衍生品的避险（或投机）。
（5） 贝塔系数在证券市场上的应用
贝塔系数反映了个股对市场（或大盘）变化的敏感性，也就是个股与大盘的相关性或通俗说的“股性”。可根据市场走势预测选择不同的贝塔系数的证券从而获得额外收益。
为避免非系统风险，可以在相应的市场走势下选择那些相同或相近贝塔系数的证券进行投资组合。比如：一支个股贝塔系数为1.3，说明当大盘涨1%时，它可能涨1.3%，反之亦然；但如果一支个股贝塔系数为-1.3时，说明当大盘涨1%时，它可能跌1.3%，同理，大盘如果跌1%，它有可能涨1.3%。
参考资料来源：百度百科-β系数
参考资料来源：百度百科-财务管理
参考资料来源：百度百科-相关系数

4. 财务管理问题： 相关系数与机会集的关系

正确的应该是：当 相关系数等于1 的时候机会集是一条直线，证券报酬率之间的相关系数越大,风险分散效果就越弱。

5. 财务管理：下列关于相关系数的说法正确的有（）。

全选
A.相关系数总是在[-1，＋1]间取值
B.当相关系数为1时，表示一种证券报酬率的增长总是与另一种证券报酬率的增长同步，反之亦然
C.当相关系数为－1时，表示一种证券报酬率增长则另一种证券报酬率减少，反之亦然
D.当相关系数为0时，表示缺乏相关性，一种证券的报酬率相对于其他证券的报酬率独立变动

6. 注册会计师《财管》：相关系数

7. 财务管理第六章各项指标的共性和不同

财务管理第六章各项指标的共性和不同：收入和利润管理。财务管理
财务管理(Financial Management)是在一定的整体目标下,关于资产的购置(投资),资本的融通(筹资)和经营中现金流量(营运资金),以及利润分配的管理。 
西方财务学主要由三大领域构成，即公司财务（Corporation Finance）、投资学（Investments）和宏观财务（Macro finance）。其中，公司财务在我国常被译为“公司理财学”或“企业财务管理”。【摘要】
财务管理第六章各项指标的共性和不同【提问】
财务管理第六章各项指标的共性和不同：收入和利润管理。财务管理
财务管理(Financial Management)是在一定的整体目标下,关于资产的购置(投资),资本的融通(筹资)和经营中现金流量(营运资金),以及利润分配的管理。 
西方财务学主要由三大领域构成，即公司财务（Corporation Finance）、投资学（Investments）和宏观财务（Macro finance）。其中，公司财务在我国常被译为“公司理财学”或“企业财务管理”。【回答】