金融建模需要学什么

1. 金融建模需要学什么

一句话概括Financial Model就是加减乘除四则运算计算一个时间段内的各种参考数值(比如常用的各种index)，用来给投资分析师写报告或者调研时参考用。

不过不是只有四则运算就很简单很low，背后其实涉及了很多逻辑判断、汇率转换、时间时差转换、每个时间点对应的值存储。

有人曾将建模形象地比作"蒸馏咖啡"的过程：

咖啡豆是"10K/10Q/SEC Fillings";

研磨工具为Excel表格等软件或语言;

浓萃精华为最终的Thesis，即投资观点。

因此，一杯好喝的"金融咖啡"，不仅需要优良的咖啡豆，还需要给力的研磨工具，方能得到一份精致的浓萃精华，来做出这样一杯满意的咖啡。1. 最基本的三张财务报表：利润表、资产负债表、现金流量表(历史+未来预测)

2. 为了完成对公司业绩的预测，还要对公司所处的市场规模以及公司未来的表现进行预测：
3. 在回报倍数(X_Cal那一页)的计算中，用到各类DCF或者PE Comparable等常用的模型。下图是另外两个实战的模型，利用WACC和DCF等等去估值一个公司的价值。
4. 敏感性分析：针对投资人最关心的两大指标(回报倍数和IRR)，基于各种最重要的场景进行敏感性分析，包括：投资方式(股权?债券?混合?)、资产注入的不同形态、未来的PE以及未来的EPS等等。
5. 在个别复杂的情况，还需要针对Equity或者Loan的不同Class或者Tranche进行拆分然后具体的分析。
6. 交易员有时候也会拿Excel来做各种金融产品的价格估算和交易执行策略的安排，虽然看起来简单，但是后台对接着庞大的Bloomberg各类接口以及各大牛逼码农开发的各类超级接口和复杂的后台逻辑。

2. 做金融建模需要哪些条件

1、要对金融投资行业感兴趣，这是最最根本的，如果您对此不感兴趣，或者不是很了解，建议您先读读金融建模的相关书籍或者是金融投资理论的书籍(譬如CFA教材)。
2、要有基本的会计基础，即财务分析能力(初级)，模型的勾稽关系是基于三大报表直接的钩稽关系的，各个科目的公司嵌套，最终成为一个能够用数字来说明解释问题的模型。
资金的供给者和需求者不直接见面，而是通过金融机构为媒介体进行的间接资金融通。如银行存款，就是资金供给者把资金存入银行，由银行把资金集中起来贷放给资金需求者，银行充当资金供求的中介，这是现代信用制度下典型的间接融资方式。


扩展资料：

企业金融性投资既可作为公司理财行为，又是企业经营发展战略的重要组成部分。其目的是多方面的：
(1)通过金融投资，为企业闲置资金寻找获取收益的机会。
(2)通过金融投资，分散企业经营风险。
(3)通过金融投资，提高资产的流动性，增强企业的偿债能力。
(4)对企业来说，金融投资既可用作套期保值又可用作投机牟利。
(5)金融投资还是实现企业扩张的重要手段。一家企业或公司的经营是否成功，其标志之一是看其是否在经营过程中获得了发展，而发展的具体体现包括了向外的扩展，这就是兼并、收购其他企业，并进行公司重组。
参考资料来源：百度百科-金融投资

3. 做金融建模需要哪些条件

1、要对金融投资行业感兴趣，这是最最根本的，如果您对此不感兴趣，或者不是很了解，建议您先读读金融建模的相关书籍或者是金融投资理论的书籍(譬如CFA教材)。
2、要有基本的会计基础，即财务分析能力(初级)，模型的勾稽关系是基于三大报表直接的钩稽关系的，各个科目的公司嵌套，最终成为一个能够用数字来说明解释问题的模型。
资金的供给者和需求者不直接见面，而是通过金融机构为媒介体进行的间接资金融通。如银行存款，就是资金供给者把资金存入银行，由银行把资金集中起来贷放给资金需求者，银行充当资金供求的中介，这是现代信用制度下典型的间接融资方式。


扩展资料：

企业金融性投资既可作为公司理财行为，又是企业经营发展战略的重要组成部分。其目的是多方面的：
(1)通过金融投资，为企业闲置资金寻找获取收益的机会。
(2)通过金融投资，分散企业经营风险。
(3)通过金融投资，提高资产的流动性，增强企业的偿债能力。
(4)对企业来说，金融投资既可用作套期保值又可用作投机牟利。
(5)金融投资还是实现企业扩张的重要手段。一家企业或公司的经营是否成功，其标志之一是看其是否在经营过程中获得了发展，而发展的具体体现包括了向外的扩展，这就是兼并、收购其他企业，并进行公司重组。
参考资料来源：百度百科-金融投资

4. 做金融建模需要哪些条件

1、首先，您要对金融投资行业感兴趣，这是最最根本的，如果您对此不感兴趣，或者不是很了解，建议您先读读金融建模的相关书籍或者是金融投资理论的书籍(譬如CFA教材)
2、您要有基本的会计基础，即财务分析能力(初级)，模型的勾稽关系是基于三大报表直接的钩稽关系的，各个科目的公司嵌套，最终成为一个能够用数字来说明解释问题的模型
3、可以阅读英文书籍，由于目前国内的投资决策建模还不是很具体和细化，我们需要阅读更多国外的成熟资料和模型来借来参考、运用，以此来指导国内的比较复杂的工作
4、有一台带有Excel2007或2010的计算机电脑，这个是基础，是实现自动化的物质基础，如果您还没有自己可以支配使用的电脑，那建议您要配一台了，在运算大量数据的时候，速度 也是很关键的

5. 金融模型有哪些

金融模型就是跟据所收集的数据利用回归分析做出一个影响所分析数据的公式，根据公式将数据带入可以进行预测，在股市上的应用就是可以预测股市价格，在这方面比较好的软件是SARS。一、波动性方法　　自从1952年Markowitz提出了基于方差为风险的*3资产组合选择理论后，方差（均方差）就成了一种极具影响力的经典的金融风险度量。方差计算简便，易于使用，而且已经有了相当成熟的理论。当然，波动性方法也存在以下缺点：（1）把收益高于均值部分的偏差也计入风险，这可能大家很难接受；（2）以收益均值作为回报基准，也与事实不符；（3）只考虑平均偏差，不适合用来描述小概率事件发生所导致的巨大损失，而金融市场中的“稀少事件”产生的极端风险才是金融风险的真正所在。二、VaR模型（Value at Risk）风险价值模型产生于1994年，比较正规的定义是：在正常市场条件下和一定的置信水平a上，测算出在给定的时间段内预期发生的最坏情况的损失大小X。在数学上的严格定义如下：设X是描述证券组合损失的随机变量，F(x)是其概率分布函数，置信水平为a，则：VaR(a)=-inf{x|F(x)≥a}。该模型在证券组合损失X符合正态分布，组合中的证券数量不发生变化时，可以比较有效的控制组合的风险。因此，2001年的巴塞耳委员会指定VaR模型作为银行标准的风险度量工具。但是VaR模型只关心超过VaR值的频率，而不关心超过VaR值的损失分布情况，且在处理损失符合非正态分布（如厚尾现象）及投资组合发生改变时表现不稳定。　　三、灵敏度分析法灵敏度方法是对风险的线性度量，它测定市场因子的变化与证券组合价值变化的关系。对于市场因子的特定变化量，通过这关系种变化关系可得到证券组合价值的变化量。针对不同的金融产品有不同的灵敏度。比如：在固定收入市场的久期，在股票市场的“β”，在衍生工具市场“δ”等。灵敏度方法由于其简单直观而得到广泛的应用但是它有如下的缺陷：（1）只有在市场因子变化很小时，这种近似关系才与现实相符，是一种局部性测量方法；（2）对产品类型的高度依赖性；（3）不稳定性。如股票的“贝塔”系数存在不稳定的缺陷，用其衡量风险，有很大的争议；（4）相对性。敏感度只是相对的比例概念，并没有回答损失到底有多大。

6. 金融建模的内容简介

《金融建模：使用Excel和VBA》阐释金融学的一些主要模型以及使用excel和vba构建这些模型的方法。这些模型涉及固定收益证券、组合投资管理、资产定价和风险管理等多个领域。通过《金融建模：使用Excel和VBA》的学习，读者不仅可以得到一些主要金融模型的知识，还可学到在金融领域应用excel和vba的技术，从而大大提高未来的或当前的职场竞争力。